Txhim Kho Koj Cov Ntaub Ntawv Kev Noj Qab Haus Huv Los ntawm Kev nqis peev hauv Cov Khoom Kho Mob

Cov tub ua lag luam tau dhau los ua cua daj cua dub tsis txaus ntseeg txog tam sim no hauv 2022. Lub xyoo pib nrog kev nce nrawm ntawm COVID uas tau tsav los ntawm Omicron variant, cov teeb meem ntawm cov saw txuas txuas ntxiv ua rau muaj kev lag luam thoob ntiaj teb ua rau muaj kev nce nqi siab, Russia tau cuam tshuam rau Ukraine spiking raw khoom nqi. ntxiv thiab, thaum kawg, US Federal Reserve pib nce Fed Funds paj laum. Tag nrho cov no tau ua rau muaj tus lej poob ob npaug hauv NASDAQ
NDAQ
NDAQ
Composite thiab Russell 2000 Tshuag Indexs, thiab ib nrab tus lej poob rau Dow Jones Industrial Nruab Nrab thiab S&P 500. Muab qhov tsis paub tseeb nrog kev nce nqi, thiab kev ua tsov rog Ukraine ua ke nrog kev cia siab Fed tus nqi nce ntxiv, US kev lag luam kev ncaj ncees yuav nyob twj ywm tsis hloov pauv. qhov zoo tshaj plaws, thiab tuaj yeem ntsib kev poob qis ntawm qhov phem tshaj plaws.

Nyob rau hauv ib puag ncig no, nrhiav cov tuam txhab uas muaj cov nyiaj tau los ruaj khov thiab cov nyiaj tau los yog qhov tseem ceeb. Ib cheeb tsam O'Neil thiab tuam txhab nyiam yog Kev Kho Mob. Txawm tias nyob rau lub sijhawm tsis muaj nyiaj rov qab los, Cov Nyiaj Txiag Kho Mob yuav zoo li ruaj khov dua li cov nyiaj tau los ntawm kev lag luam tag nrho. Tsis tas li ntawd, cov tuam txhab saib xyuas kev noj qab haus huv yuav tsum pom cov paj qis qis dua li ntau lub tuam txhab cuam tshuam los ntawm kev nce nqi raw khoom.

Tam sim no, txheeb ze rau ntau lub lag luam hauv Teb Chaws Asmeskas, Cov Khoom Kho Mob Kho Mob zoo li tau teb rau qhov no. Qhov no tuaj yeem pom nyob rau hauv Cov Ntaub Ntawv hauv qab no, qhov twg Kev Kho Mob Kev Noj Qab Haus Huv yog sawv cev los ntawm S&P Health Care Select Sector ETF, XLV. ETF muaj tus nqi tiag tiag thiab ntim qauv thiab tab tom sim ua kom tawg saum nws qhov qub siab. Cov txheeb ze muaj zog rau cov sector tau txhim kho nyob rau ob peb lub hlis dhau los. Tsis tas li ntawd raws li tau pom nyob rau hauv Datagraph, cov txheeb ze Strength kab tau nce sharply nyob rau hauv ob peb lub lis piam dhau los, txawm tias tag nrho cov lag luam rally tau faltered.

SPDR Health Care Xaiv Sector ETF (XLV) Daim Ntawv Qhia Txhua Lub Limtiam

Hauv qab no, kuv tso saib tus tswv William O'Neil thiab Tuam Txhab Sector Rotation Graph. Cov duab no qhia txog kev ua haujlwm hauv ob txoj hauv kev. Ua ntej, nws qhia txog qhov ua tau zoo tshaj plaws (sab saum toj thiab hauv qab txoj cai quadrants outperforming nyob rau hauv 6-hli lub sij hawm lub sij hawm; thiab sab laug / sab xis outperforming nyob rau hauv luv luv). Qhov thib ob, nws qhia tau hais tias cov sectors zoo tshaj plaws nyob rau hauv cov nqe lus txheeb ze (feem ntau nyob ze ntawm qhov chaw ntawm daim duab thiab txav mus rau sab xis). Kev Kho Mob yog qhov chaw zoo, tseem muaj chaw txaus kom khiav ua ntej yuav txuas ntxiv mus. Ib qho piv txwv zoo ntawm kev txuas ntxiv tam sim no yuav yog Zog.

O'Neil kwv tij Sector Rotation Graphic

Tus txheeb ze Performance Graph-Health Care vs S&P 500

Kev txheeb ze rau tag nrho S&P 500, Kev Saib Xyuas Kev Noj Qab Haus Huv tseem tab tom taug qab nyob rau ib xyoos, tab sis tau rov qab los ntawm kev ua haujlwm tsis zoo (qis -20% lossis ntau dua, txog Lub Ib Hlis 2022). Nws tau rov qab los rau ze li ntawm par, thiab tseem muaj peev xwm ntxiv upside. Peb cia siab tias yuav muaj kev txav mus los tsawg kawg ntawm qib Zero lossis Neutral rau cov haujlwm.

Tus txheeb ze Performance Graph-Health Care vs S&P 500

Kev txheeb ze rau tag nrho S&P 500, Kev Saib Xyuas Kev Noj Qab Haus Huv tseem tab tom taug qab nyob rau ib xyoos, tab sis tau rov qab los ntawm kev ua haujlwm tsis zoo (qis -20% lossis ntau dua, txog Lub Ib Hlis 2022). Nws tau rov qab los rau ze li ntawm par, thiab tseem muaj peev xwm ntxiv upside. Peb cia siab tias yuav muaj kev txav mus los tsawg kawg ntawm qib Zero lossis Neutral rau cov haujlwm.

Cov khoom lag luam txaus siab yog tag nrho cov kaus mom loj, thiab los ntawm cov kev pabcuam, tshuaj thiab cov khoom lag luam.

United Health (UNH) - $ 512B kev lag luam cap - Cov kws kho mob loj tshaj plaws hauv Asmeskas, nrog rau 13% kev ua lag luam. Pab 51M cov neeg siv khoom thaum kawg ntawm 2021, suav nrog los ntawm Medicare (45% ntawm tag nrho), Medicaid 25%), thiab tus tswv hauj lwm / tus kheej (30%). Pom lub sijhawm ua lag luam ntawm 85M cov neeg hauv Asmeskas Kuj tseem muaj Optum (cov chaw zov me nyuam, khw muag tshuaj, cov ntaub ntawv pabcuam, thiab lwm yam). Thaum Lub Ib Hlis 2021, UNH tau txais Kev Kho Mob Hloov Kho (cov ntaub ntawv txheeb xyuas, kev tshawb fawb / kev tawm tswv yim) rau $ 13B, uas yuav suav nrog hauv ntu Optum, thiab yuav yog ~ $ 0.50 / feem nyiaj tau txais txiaj ntsig. Lub tuam txhab cia siab tias 2022 cov nyiaj tau los loj hlob ntawm 11% -13%, kwv yees nyob rau hauv kab nrog peb-thiab-tsib xyoo kev loj hlob tus nqi, feem.

Vertex Pharmaceutical
VRTX
s (VRTX) - $ 71B kev lag luam cap - Tus thawj coj thoob ntiaj teb hauv kev kho mob cystic fibrosis (CF). Nws lub ntsiab triple-combo tshuaj, Trikafta (75% ntawm cov nyiaj tau los), txo kev pheej hmoo ntawm kev tuag los ntawm 74%. Kev ruaj khov, cov nyiaj tau los rov tshwm sim raws li CF yog tsis kho. Target tsib kab mob ua rau muaj kev phom sij rau lub neej hauv nws cov raj xa dej, suav nrog tus neeg sib tw rau kev kho mob mob qog noj ntshav. Hauv 2019, kuj tau txais Lub Tuam Txhab nrog tus neeg sib tw mob ntshav qab zib hom 1. Tsib-xyoo kev muag khoom / EPS kev loj hlob ntawm 35% thiab 70%, feem. 2022 kev taw qhia rau 12% cov nyiaj tau los loj hlob. Tam sim no muaj $7.5B nyiaj ntsuab.

Horizon Pharmaceutical (HZNP) - $ 26B kev lag luam cap - Tsom ntsoov rau cov kab mob rheumatic (autoimmune thiab inflammatory mob). Cov tshuaj muag loj tshaj plaws Tepezza kho cov thyroid kab mob ntsig txog qhov muag (~ 60% ntawm cov nyiaj tau los), thiab yog lub hom phiaj loj hlob mus rau qhov siab tshaj plaws ntawm $ 3.5B (ze li ob npaug ntawm tam sim no). Kev ua lag luam tseem nyob hauv qab 15% nkag mus. Tsis tas li ntawd, tsuas muaj FDA pom zoo kho mob rau cov mob gout. Los ntawm 2022, kev cia siab ntawm cov nyiaj tau los ntawm $ 680M (+ 22% y / y), cia siab tias yuav muag txhua xyoo ntawm $ 1B. Yuav Viela Bio (cov kab mob hnyav) rau $ 3B xyoo 2021, thiab muaj ntau yam kev koom tes hauv qhov chaw. Tsib-xyoo kev muag khoom / EPS kev loj hlob ntawm 25% thiab 25% feem. Cia siab tias 2022 kev muag khoom / kho EBITDA kev loj hlob ntawm 22% thiab 30%, feem.

Novo Nordis
NVO
k (NON.DK; NVO) - $ 278B kev lag luam cap - Tus thawj coj thoob ntiaj teb hauv kev lag luam ntshav qab zib hom, nrog 30% Asmeskas feem. Glucagon-zoo li peptide (GLP-1, rau hom-2 mob ntshav qab zib) thiab insulin ua 80% ntawm kev muag khoom. Tsis tas li ntawd, tus thawj coj thoob ntiaj teb hauv kev lag luam tshuaj noj rog rog, nrog 78% feem. Ob lub lag luam yog ntau tshaj $ 100B ua ke thiab loj hlob los ntawm ob tus lej txhua xyoo. Los ntawm 2025, lub hom phiaj txuas ntxiv mus rau kev kho mob plawv thiab mob raum, thiab lwm yam. Ze li ntawm 10% kev muag khoom CAGR tshaj kaum xyoo dhau los +, suav nrog 11% kev loj hlob hauv 2021. Cia siab tias 6-10% kev muag khoom loj hlob hauv 2022.

Edwards Lifescience
EW
s (EW) - $ 75B kev lag luam cap - Ua hauv transcatheter aortic li qub (TAVR), nrog rau 60% Asmeskas kev lag luam. TAVR yog FDA pom zoo rau cov neeg mob uas muaj cov tsos mob aortic stenosis (AS) uas muaj kev pheej hmoo rau kev phais qhib lub plawv. Kev nkag mus tau tseem qis dua 40%, thaum lub sijhawm thoob ntiaj teb yuav muab ob npaug rau $ 10B los ntawm 2028. Kev ua lag luam ntxiv rau cov neeg mob asymptomatic uas muaj qhov nruab nrab / hnyav AS. Tsib-xyoo kev muag khoom thiab EPS kev loj hlob ntawm 11% thiab 17%, feem. 2022 kev taw qhia rau 10% cov nyiaj tau los thiab 15% EPS kev loj hlob.

Hauv kev xaus, tam sim no kuv nyiam kev nqis peev hauv Teb Chaws Asmeskas Kev Kho Mob rau ntau yam laj thawj. Ua ntej, nrog kev pheej hmoo loj zuj zus ntawm Asmeskas kev lag luam poob qis vim lub ntiaj teb ib puag ncig, thiab Fed lub voj voog nruj, Kev Kho Mob muaj kev ruaj ntseg, kev loj hlob ntawm lub ntiaj teb. Qhov thib ob, lub sector tab tom los ntawm lub sijhawm ua haujlwm tsis zoo. Thaum kawg, Kev Kho Mob zoo li zoo thaum kuaj xyuas los ntawm O'Neil technical lens nyob rau hauv cov nqe lus ntawm tus nqi thiab ntim qauv, nrog rau cov txheeb ze zog. Kuv xav hais kom cov tub ua lag luam xav txog kev nthuav dav ntxiv rau kev lag luam hauv lawv cov ntaub ntawv US lub sijhawm no.

Co-author nqe lus:

Kenley Scott, Tus Kws Tshawb Fawb Kev Tshawb Fawb, Tus Thawj Coj, Kev Tshawb Fawb Ntiaj Teb Kev Ncaj Ncees, William O'Neil + Co., tau ua haujlwm tseem ceeb rau kev sau cov ntaub ntawv, kev tshuaj xyuas, thiab kev sau ntawv rau kab lus no.

Disclosure:

Tsis muaj ib feem ntawm cov neeg sau ntawv cov nyiaj them yog, yog, lossis yuav ncaj qha lossis tsis ncaj qha cuam tshuam nrog cov lus pom zoo tshwj xeeb lossis cov kev xav tau hais hauv no. O'Neil Global Advisors, nws cov koom tes, thiab / lossis lawv cov tub ceev xwm, cov thawj coj, lossis cov neeg ua haujlwm yuav muaj kev txaus siab, lossis ua haujlwm ntev lossis luv, thiab txhua lub sijhawm ua kev yuav lossis muag raws li tus thawj tswj hwm lossis tus neeg sawv cev ntawm kev nyab xeeb xa mus rau ntawm no .