Lub zog huv si tseem yog tus thawj coj mus sij hawm ntev

Lub ntiaj teb kev ncaj ncees benchmark tseem yog -21% tawm highs (-24%) rau nws tsis ntev los no lub rau hli ntuj lows raws li qhia nyob rau hauv Datagraph ™ hauv qab no.

Hauv kev lag luam thoob ntiaj teb tsis tu ncua, nrhiav thaj chaw ntawm cov txheeb ze muaj zog sab nraum cov pab pawg tiv thaiv tau nyuaj tshwj xeeb. Cov khoom lag luam muag tawm tau tsoo txhua qhov chaw ntawm qee lub sijhawm thaum qhov kev poob qis no.

· Ntawm cov cheeb tsam uas tau coj ua ntej mus rau Bear Market, ntau qhov kev lag luam txuas ntxiv tsis yog tsuas yog tawm ntawm qhov siab xwb, tab sis kuj muaj cov txheeb ze tsis zoo heev. Cov no suav nrog software, e-lag luam, IPOs tsis ntev los no, thiab kev loj hlob me me, nrog rau lwm tus.

· Tsuas yog ob peb ntu yog cov thawj coj yav dhau los thaum lub sijhawm muaj zog los ntawm lub Peb Hlis 2020 qis qis thiab tseem tab tom ua hauv qab 52-lub lim tiam thiab nyob rau hauv YTD. Cov no suav nrog Cov Chaw Tsim Khoom Roj thiab Roj, Kev Ua Liaj Ua Liaj Ua Teb, Infrastructure, thiab Lub Zog huv. Txawm li cas los xij, kev thim rov qab tsis ntev los no hauv Cov Nqi Roj thiab qhov poob qis hauv cov khoom lag luam ua rau muaj lus nug txog seb cov tuam txhab roj fossil puas yuav yog cov thawj coj hauv kev lag luam Bull tom ntej.

Raws li pom hauv cov lus saum toj no, qee tus neeg ua yeeb yam muaj zog tshaj plaws los ntawm lub Peb Hlis 2020 qis tau raug kev txom nyem tshaj plaws hauv kev poob qis. Tshwj xeeb, E-Commerce stocks, IPOs tshiab, thiab Biotechnology tau poob loj tshaj plaws. Tsis tas li ntawd, nyob rau xyoo tas los no, ntau qhov laggards los ntawm kev nce yav dhau los tau ua tau zoo dua, tshwj xeeb tshaj yog cov uas cuam tshuam txog kev nce nyiaj txiag. Tshwj xeeb, Cov Chaw Tsim Khoom Roj thiab Roj, Cov Neeg Tsim Khoom Ua Lag Luam, Cov Khoom Siv Hluav Taws Xob thiab Lub Zog huv tau ua tau zoo nyob rau lub sijhawm txij lub Peb Hlis 2020 txog rau lub sijhawm tam sim no. Cov ntaub ntawv hauv qab no qhia tau hais tias muaj kev ua tau zoo thiab txheeb ze ntawm plaub pawg no.

US Oil & Gas Producers (XOP
XOP
)- Daim Ntawv Qhia Txhua Lub Limtiam

Agribusiness ETF (MOO
MOOG
)- Daim Ntawv Qhia Txhua Lub Limtiam

US Infrastructure ETF (IFRA) - Daim Ntawv Qhia Txhua Lub Limtiam

Ntiaj teb Clean Energy ETF (ICLN
Lub npe
LN
)- Daim Ntawv Qhia Txhua Lub Limtiam

Txawm hais tias tsis muaj qhov tsis tau pom dua, nws yuav yog qhov txawv txav rau cov thawj coj ntawm lub voj voog dhau los ua cov thawj coj nyob rau tom ntej. Txawm li cas los xij, Lub Zog Huv Huv tau yog ib qho ntawm cov ntsiab lus nyiam thoob ntiaj teb rau ob peb xyoos dhau los thiab tseem muaj tam sim no. Ntau qhov kev lag luam tab tom hloov mus ntev mus rau cov thev naus laus zis ntsuab nrog cov khoom lag luam kawg yuav suav nrog Kev Siv Hluav Taws Xob, Kev Thauj Mus Los, thiab Kev Tsim Kho / Cov Khoom Siv Hauv Tsev. Raws li qhov tshwm sim, peb ntseeg tias qhov no yog ib tus thawj coj yav dhau los uas peb xav tias cov tub ua lag luam yuav tsum khaws cia rau saum lawv cov npe ntawm cov peev txheej ntxiv thaum lub lag luam Bull tshiab tab tom pib.

Peb xav kom saib ICLN ETF ua ib txoj hauv kev kom tau txais cov ntsiab lus. Qhov ETF no hnyav rau lub zog huv (hnub ci, cua, hydrogen) cov neeg tsim khoom thiab cov neeg tsim khoom lag luam (lwm ETF hnyav dua rau cov roj teeb, lithium, thiab semiconductors yog Thawj Kev ntseeg siab huv zog-QCLN).

Muaj ntau tus macro tsav tsheb kom huv zog. Cov no yog tsav los ntawm kev tswj hwm, kev lag luam thiab kev hloov pauv huab cua. Qee qhov tseem ceeb ntawm cov no yog:

· Raws li International Energy Agency (IEA), net renewable peev ntxiv tau teem kom nthuav dav li ntawm 8% hauv 2022 tom qab 6% kev loj hlob hauv 2021 thiab tshaj 40% kev loj hlob hauv 2020. Solar photovoltaic (PV) kev teeb tsa yuav tseem yog tus tsav tsheb tseem ceeb, thaum cua xav tias yuav rov zoo dua tom qab xyoo poob hauv 2021. Tuam Tshoj yuav rov qab ua dua nrog ze li ib nrab ntawm cov kev teeb tsa tshiab, thaum Asmeskas poob qis ntawm ib puag ncig kev tswj hwm tsis meej.

· Tom qab xyoo ntawm ib chav tsev tus nqi poob qis, ob lub hnub ci thiab cua tshiab cov nqi teeb tsa tau nce siab dua hauv 2021 thiab xav tias yuav nce ntxiv rau xyoo 2022 ntawm cov khoom siv raw thiab cov nqi thauj khoom ntau dua. Txawm li cas los xij, muab qhov nce ntxiv ntawm cov nqi roj fossil, tus nqi sib tw ntawm hnub ci / cua txuas ntxiv txhim kho.

· Hauv Bloomberg New Energy Finance's 'Green Scenario', uas yog lawv qhov xwm txheej hnyav tshaj plaws ntawm kev nthuav dav ntxiv, nws lub hom phiaj 85% ntawm thawj lub zog los ntawm kev rov ua dua tshiab los ntawm 2050 los ntawm tsuas yog 12% hauv 2019. Kom ncav cuag qhov no, lub ntiaj teb yuav xav tau. loj hlob txhua xyoo hnub ci PV nruab los ntawm 150GW / xyoo tam sim no mus rau 630GW / xyoo, loj hlob txhua xyoo cua nruab ntawm 100GW / xyoo txog 800GW / xyoo. Kev nce loj hauv roj teeb cia yuav tsim nyog los ua kom zoo tshaj plaws rau lub hnub ci / cua expansions. Tsis tas li ntawd, hydrogen yuav dhau los ua ib feem tseem ceeb, ua rau ntau dua 20% ntawm lub zog sib xyaw, los ntawm qhov tseem ceeb ntawm xoom tam sim no.

· Thaum lub ntiaj teb no tsis muaj nyob ze ntawm qhov kev nthuav dav uas yuav xav tau kom ncav cuag 'ntsuab scenario', kev thawb rau decarbonize tau nrawm dua, tshwj xeeb tshaj yog nyob hauv Europe.

• European Commission (EC) tab tom txiav txim siab nce lub hom phiaj rau nws feem ntawm tag nrho lub zog los ntawm kev rov ua dua tshiab mus rau 45% los ntawm 40% los ntawm 2030, los ntawm 22% hauv 2020. Thaum muaj kev tsov rog tsis tu ncua hauv Ukraine, EC tseem tab tom txiav txim siab ntxiv cov lus thov tshiab tshem tawm. Lavxias teb sab natural gas thiab tsom mus rau accelerating kev loj hlob nyob rau hauv cua / hnub ci thiab tsim cov hom phiaj ntau lawm rau biogas thiab ntsuab hydrogen. Ib feem ntawm txoj hauv kev mus rau kev loj hlob sai dua yuav yog txhawm rau ua kom cov txheej txheem tswj hwm ntawm cov haujlwm tshiab, uas yuav zoo li muaj txiaj ntsig zoo rau cov tsim tsim.

· Tebchaws Asmeskas tab tom ua kom tiav 33% ntawm hluav taws xob los ntawm kev rov ua dua tshiab los ntawm 2030 thiab ntau tus ntseeg 50% ua tau. Thawj Tswj Hwm Biden cov thawj coj tau teeb tsa lub hom phiaj nruj heev ntawm 100% ntawm hluav taws xob los ntawm kev rov ua dua tshiab los ntawm 2035. Thaum daim nqi Build Back Better (BBB), uas tau hais hnyav rau lub zog huv, tau raug tso tseg, Biden cov thawj coj npaj yuav ntsuas tshiab hauv lub lim tiam tom ntej.

Lub ntiaj teb ntug dej hiav txwv ntawm kev nqis peev huv huv zog tsis yog loj heev, tab sis nws nthuav dav. Peb xav kom tsom mus rau cov neeg tsim khoom / cov neeg tsim khoom thiab cov tuam txhab khoom lag luam uas loj hlob lawv cov kab saum toj kawg nkaus tsis tu ncua, thiab tau txais txiaj ntsig, thaum tsis ua rau cov npoo tsis zoo muab ntau cov khoom lag luam poob qis. Peb kuj nyiam Lub Tsheb Hluav Taws Xob (EV) raws li lub ntsiab lus hauv Lub Zog Huv Huv tab sis hais kom tos kom muaj kev lag luam zoo dua qub ua ntej rov mus xyuas Auto MakerMKR
s/Parts Suppliers thiab EV Battery Material Providers.

Tam sim no, peb cov npe nyiam yog:

Sab saum toj Solar Product Pick:

· Enphase ZogENPH
(ENPH) - $ 29B kev lag luam cap - N. America cov chaw muab kev pabcuam loj tshaj plaws ntawm microinverters los ntawm cov nyiaj tau los. Microinverters yog ib qho tseem ceeb hauv cov hnub ci vaj huam sib luag, siv los hloov lub zog tsim los ntawm lub hnub mus rau lub zog siv tau rau tsev neeg thiab cov tsev lag luam. ENPH tseem muag cov roj teeb cia thiab lub hnub ci kev txhawb nqa khoom siv sib txuas lus. Thaum kawg ntawm 2025, ENPH cia siab tias nyob rau hauv Serviceable addressable market (SAM) yuav nce mus txog $23B los ntawm $4B hauv 2020. Qhov nce hauv kev lag luam loj yuav tau tsav los ntawm cov khoom tshiab launches, nce ntse zog system kev koom ua ke, thiab geographic expansion (Tebchaws Europe , LatAm) ntxiv rau kev txuas ntxiv ob-tus lej txhua xyoo nce hauv hnub ci PV kev teeb tsa. Nws qhov kev muag khoom txhua xyoo tsib xyoos / EPS kev loj hlob yog 43% thiab 227%, feem, thiab kev pom zoo xav kom ~ 50% kev loj hlob sab saum toj / hauv qab rau xyoo 2022.

Sab saum toj Hydrogen Pick:

· Daim ntawv Industries (GTGT
LS) - $ 6B kev lag luam cap - Muab cov cuab yeej siv hluav taws xob zoo heev rau kev lag luam hluav taws xob. Cryo-Tank Solutions (CTS, 33% ntawm revs) muaj xws li bulk thiab mobile cia, vaporization, thiab faib khoom; Cov Khoom Tshwj Xeeb (SP, 31%) suav nrog cov khoom siv hydrogen / helium thiab cov khoom siv thauj mus los, LNG lub tsheb tank, thiab cov khoom siv carbon capture. Nws cia siab tias SP ntu tag nrho cov chaw nyob ua lag luam (TAM) nce mus rau $ 43B los ntawm 2030, los ntawm ~ $ 7B hauv 2021 (nce TAM los ntawm 17% hauv Q1 2022). Cov neeg tsav tsheb loj yuav yog hydrogen, carbon capture, dej kho, thiab LNG thauj kev lag luam kawg. Nws qhov kev muag khoom txhua xyoo tsib xyoos / EPS kev loj hlob yog 10% thiab 33%, feem. Kev pom zoo cia siab tias yuav nce mus rau 33% kev muag khoom thiab 90% EPS kev loj hlob hauv 2022, ua raws li 23% kev muag khoom thiab 555 EPS kev loj hlob hauv 2023.

Sab saum toj Cua Qhuav Pick:

· Boralex (BLX.CA) - $ 4B kev lag luam cap - thib ob-loj tshaj plaws cua zog tsim nyob rau hauv N. America. Nws muaj cua (83% ntawm revs), hnub ci (10%), thiab hydro (7%) cov chaw tsim khoom hauv Canada, Fabkis, thiab Asmeskas Nws muag hluav taws xob nyob rau hauv lub sijhawm ntev, cov ntawv cog lus ruaj khov, uas muaj qhov nruab nrab ntawm 12. xyoo seem. Tshaj li tsib xyoos dhau los ntawm 2021, nws tau muab ob npaug rau nws lub peev xwm nruab rau 2.5GW. Nws lub hom phiaj 4.4GW ntawm lub peev xwm los ntawm 2025, thiab 12GW los ntawm 2030. Cua / hnub ci yuav tsum txav mus rau qhov hnyav sib npaug, thaum Asmeskas thiab Fabkis yog cov lag luam loj hlob. Nws tseem tsom mus rau ~ $ 825M hauv EBITDA los ntawm 2025, los ntawm $ 490M hauv 2020, CAGR ntawm 12%. Kev txiav txim siab nyiaj txiag yuav tsum tau nce ob npaug ntawm 2021 qib los ntawm 2025, txog $ 250M.

Sab saum toj Solar Production Pick:

· Solaria Medio y Ambiente (SEM.ES) - $ 2.5B kev lag luam cap - Ib qho ntawm cov neeg tsim khoom hnub ci loj tshaj plaws hauv ntiaj teb. Muaj kwv yees li 1GW ntawm lub peev xwm ua haujlwm feem ntau hauv Spain thiab Portugal, ntau dua 10xZRX
nce hauv peb xyoos xwb. Kev npaj kom ncav cuag 2GW thaum kawg ntawm 2022, thiab 18GW los ntawm 2030. Spain, Ltalis, thiab Portugal yuav yog lub khw tseem ceeb rau kev nthuav dav. Peb lub teb chaws tab tom tsom 80GW ntawm kev teeb tsa hnub ci tshiab los ntawm 2030 los ntawm tag nrho 40GW ntsia tam sim no. Solaria lub tsib xyoos kev muag khoom / EPS kev loj hlob yog 30% thiab 33%, feem. P / T margins mus txog qhov siab tshaj plaws ntawm 59% hauv 2021, los ntawm 17% hauv 2019. Kev pom zoo xav kom 2022 muag / EPS kev loj hlob ntawm 93% thiab 68%, ua raws li 2023 muag / EPS kev loj hlob ntawm 48% thiab 42%, raws.

Cov npe ntxiv uas haum rau kev loj hlob profile los txiav txim siab suav nrog NextEra thiab SolarEdge-US, EDP Renovaveis-Portugal, OX2-Sweden, Neoen-France, Encavis thiab RWE-Lub Tebchaws Yelemees, Alerion Clean Power-Italy, Acciona-Spain, Neste-Finland, thiab GCL Technology-Hong Kong.

Hauv kev xaus, thaum nws yog qhov txawv txav rau cov thawj coj ntawm ib lub voj voog Bull Market coj mus rau tom ntej, peb ntseeg tias Lub Zog Huv Huv muaj ib qho tshwj xeeb ntawm cov peev txheej tsav tsheb uas ua rau nws yuav yog ib qho ntawm cov pab pawg sab saum toj hauv lub voj voog tom ntej. Cov tsav tsheb no suav nrog kev tswj hwm, kev lag luam thiab kev nyab xeeb. Nws yog ib qho tseem ceeb uas yuav tsum nco ntsoov tias rau kev tsim hluav taws xob tshiab, hauv ntau qhov chaw huv huv cov nqi tsim khoom tam sim no yog par los yog qis dua ntawm cov khoom siv hluav taws xob tshiab. Thaum technically ntau ntawm cov khoom lag luam no tsis pom cov qauv O'Neil daim ntawv qhia kev yuav khoom, peb xav kom ceev faj txog kev txhim kho cov txheeb ze thiab tus nqi kiag li nrog lawv. Hauv qhov piv txwv no, peb xav kom ntxov es tsis lig, muab lub zog thematic backdrop.