3 pheej yig high-yielding private equity stocks rau 2023

Private Equity (PE) cov khoom lag luam tau muaj kev ua tau zoo hauv ob peb xyoos dhau los. Raws li qhia hauv qab no, cov tuam txhab Asmeskas PE loj tshaj plaws, suav nrog Carlyle Group, tau ua tiav qhov S&P 500 Performance index hauv tsib xyoos dhau los. Ares Capital Tshuag tau dhia ntau dua 350% hauv tsib xyoos dhau los thaum Carlyle shares tau nce 81%. 

PE cov khoom lag luam tau muaj cov khoom sib xyaw ua ke hauv 12 lub hlis dhau los raws li kev sib cog lus ua lag luam thiab cov paj laum nce siab. S&P 500 Performance index tau nqis los ntawm 7% thaum lwm tus nyiam Carlyle thiab Blackstone tau nqis los ntawm ntau dua 20%. KKR thiab Ares tau txuas ntxiv ua haujlwm zoo. Yog li, ntawm no yog qhov zoo tshaj plaws kev lag luam PE cov khoom lag luam los nqis peev.

Blackstone

Blackstone (NYSE: BX) Tus nqi Tshuag tau ua tsis zoo nyob rau ob peb lub hlis dhau los raws li kev txhawj xeeb txog nws cov khoom BREIT. BREIT yog ib qho khoom siv hauv tsev REIT uas ua rau cov neeg tuaj yeem nqis peev hauv vaj tsev. Thaum BREIT ua tau zoo nyob rau xyoo 2022, lub tuam txhab pom kev nce nyiaj ntau ntxiv vim nws qhov ua tau zoo tshaj li kev lag luam REITs. 

Kuv ntseeg tias cov kev ntshai no tsis muaj tseeb. Rau ib qho, BREIT muaj cov cuab yeej cuab tam kwv yees li ntawm $ 74 billion piv rau Blackstone tag nrho cov aum ntawm ntau dua $ 975 billion. Tsis tas li ntawd, Blackstone yog kev nqis peev zoo vim nws txoj kev loj hlob AUM muaj zog. Rau cov tuam txhab lag luam ntiag tug, tus nqi tsim khoom muaj nqis yog qhov tseem ceeb.

Tsis tas li ntawd, lub tuam txhab muaj ntau heev nqi ntawm cov hmoov qhuav, nrog ntau dua $ 43 nphom hauv cov cuab tam. Nws muaj cov hmoov qhuav qhuav ntau tshaj plaws hauv kev lag luam PE. Qhov no yog qhov tseem ceeb, tshwj xeeb tshaj yog tias lub ntiaj teb hloov mus rau kev lag luam poob qis. Nws txhais tau hais tias lub tuam txhab muaj peev xwm txaus los ua kom tiav deals.

Lub caij no, Blackstone muaj ntau lub lag luam uas yog tsim los ntawm cov cuab tam tiag tiag, kev ncaj ncees ntiag tug, credit thiab kev tuav pov hwm, thiab lwm yam kev daws teeb meem. Tsis tas li ntawd, lub tuam txhab yog tus tsim-coj thiab muaj tus nqi pheej yig ntawm trailing PE ntau yam ntawm 18. Lub icing ntawm lub ncuav mog qab zib yog tias lub tuam txhab muaj cov nyiaj tau los ntawm kwv yees li 4.6.

Pab pawg Carlyle

Carlyle Pawg (NYSE: CG) cov nqi lag luam tau lag luam hnyav rau lwm lub tuam txhab PE. Yog li ntawd, qhov no yog kev nqis peev uas tsis sib haum xeeb xav tias lub tuam txhab nyuam qhuav txais tos tus CEO tshiab. Lub ntsiab yog vim li cas Carlyle tau lagged yog tias, tsis zoo li lwm lub tuam txhab, nws txoj kev loj hlob AUM tau qeeb. Tsis zoo li cov nyiam ntawm Apollo Global Management thiab Blackstone, nws tsis muaj peev nyiaj mus tas li. Lwm lub tuam txhab tau nqis peev hauv cov tuam txhab pov hwm uas muab lawv nrog cov dej sib sib zog nqus. 

Carlyle tseem muaj cov hmoov qhuav qhuav nrog txog $ 10 nphom, uas yog kwv yees li 2.6% ntawm cov cuab tam. Yog li ntawd, nrog tus CEO tshiab, peb tuaj yeem pom Carlyle ua tau zoo nyob rau xyoo tom ntej thaum nws rov txhawb kev loj hlob. Nws yog tus nqi pheej yig dua thiab cov nyiaj tau los noj qab haus huv ntawm kwv yees li 3.71%. Lub tuam txhab txoj kev taug qab PE ntau ntawm 10.46 yog qis dua li lwm lub tuam txhab.

Muaj qhov tsis zoo thaum nqis peev hauv Carlyle. Rau ib qho, nws tsis paub meej tias lub tuam txhab tus tsim yuav muab lub luag haujlwm rau CEO tshiab los khiav lub tuam txhab ntawm nws tus kheej. Tsis tas li ntawd, tsis zoo li lwm lub tuam txhab PE, nws cov ntaub ntawv tseem ceeb kuj tsis zoo sib npaug. Thaum kawg, nws cov khoom muaj nqis tiag ntawm AUM sawv ntawm 15%, uas yog qis dua lwm cov tuam txhab tseem ceeb.

KKR 

KKR (LON: KKR) yog ib lub tuam txhab lag luam ntiag tug zoo tshaj plaws los nqis peev hauv. Nws muaj ntau dua $ 500 nphom hauv cov cuab tam raws li kev tswj hwm thiab tshaj $ 30 nphom hauv cov hmoov qhuav. Lub tuam txhab cov khoom muaj nqis tiag tiag ntawm qhov dav AUM yog kwv yees li 23.8%. Tsis tas li ntawd, KKR muaj ib qho ntawm cov ntaub ntawv sib txawv tshaj plaws nyob rau txhua qhov chaw ntawm PE kev lag luam.

KKR kuj tseem muaj txiaj ntsig zoo nrog PE ntau yam ntawm 14.6 thiab qhov ntau ntxiv ntawm 14.2. Qhov kev ntsuas qis no feem ntau yog vim nws cov khoom KREIT. Lub Ib Hlis Ntuj, lub tuam txhab txiav txim siab txwv daws txim hauv cov khoom. Zoo li nrog Blackstone, txwv cov kev txhiv dim no nkag siab vim tias cov nyiaj tau nqis peev hauv cov cuab tam tiag tiag.